擴大金融高水平開放,支持上海國際金融中心建設——中國人民銀行副行長、國家外匯局局長朱鶴新在第十五屆陸家嘴論壇上的主題演講
尊敬的陳吉寧書記、龔正市長、王江副主任、潘功勝行長、李云澤局長、吳清主席,各位來賓:
大家上午好!很高興參加本屆陸家嘴論壇。下面我結(jié)合外匯市場形勢,就“擴大金融高水平開放,支持上海國際金融中心建設”,跟大家交流幾點想法。
今年以來,盡管外部環(huán)境復雜多變,我國外匯市場運行仍表現(xiàn)出較強韌性。隨著美國通脹回落受阻,市場預計美聯(lián)儲降息的時點延后、幅度收窄。今年以來美元匯率、美債收益率總體反彈回升,全球外匯市場波動加大,非美貨幣普遍承壓,其中亞洲貨幣貶值加快,近期備受市場關注。我國外匯市場運行面臨的外部挑戰(zhàn)增多,但再次經(jīng)受住考驗,表現(xiàn)出相對較強的韌性。人民幣對主要貨幣匯率有升有貶,對一籃子貨幣穩(wěn)中有升,匯率預期更加平穩(wěn);國際收支延續(xù)基本平衡,經(jīng)常賬戶保持合理規(guī)模順差,繼續(xù)發(fā)揮穩(wěn)定外匯市場的基本盤作用,境外投資者配置人民幣資產(chǎn)意愿總體向好;外匯儲備規(guī)模穩(wěn)定在3.2萬億美元以上。
未來,我國外匯市場有基礎有條件保持穩(wěn)健運行,人民幣匯率將在合理均衡水平上保持基本穩(wěn)定。主要的支撐因素概括起來是“三個更加”:一是經(jīng)濟基本面更加堅實。我國加快培育新質(zhì)生產(chǎn)力,推動高質(zhì)量發(fā)展,未來隨著宏觀政策加快落地顯效,經(jīng)濟持續(xù)回升向好的趨勢將進一步增強。近期,國際貨幣基金組織把今年的中國經(jīng)濟增長預期上調(diào)至5%,顯示了對中國發(fā)展前景的信心。二是市場韌性更加明顯。我國企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展實力不斷增強,國際化運作經(jīng)驗和競爭力持續(xù)提升,可以更好適應外部環(huán)境變化;同時,我國外匯市場參與主體更加成熟,匯率避險工具運用更加廣泛,人民幣跨境使用占比穩(wěn)步提高,外匯市場交易保持理性有序。三是應對經(jīng)驗更加豐富。近年來,我國外匯市場成功應對多輪次高強度的外部沖擊,積累了豐富的經(jīng)驗。未來我們將繼續(xù)高度關注外部環(huán)境變化,進一步充實用好政策工具箱,防范人民幣匯率超調(diào)和異常跨境資金流動風險。
女士們,先生們!
強大的國際金融中心是金融強國的關鍵核心要素之一。黨中央對上海建成具有全球重要影響力的國際金融中心賦予重任。近年來,上海作為我國金融開放的樞紐門戶,積極為國家試制度、探新路、補短板,金融外匯領域一批首創(chuàng)性改革、引領性開放舉措在上海率先落地,上海國際金融中心競爭力和影響力明顯增強。
一是金融市場國際化水平顯著提升。經(jīng)過多年改革發(fā)展,上海金融市場發(fā)展格局日益完善,集聚各類全國性金融市場和金融基礎設施,股票、債券等市場規(guī)模位居世界前列,被納入多個主流國際指數(shù)。近年來,我們推進銀行間和交易所債券市場對外開放,外資來華持債規(guī)模和投資活躍度持續(xù)提升。截至5月末,已有70多個國家和地區(qū)超過1100家機構(gòu)進入我國銀行間債券市場,外資在我國債券市場的持債總規(guī)模達4.3萬億元,近5年年均增速近20%。
二是金融機構(gòu)和資本集聚效應持續(xù)凸顯。隨著我國金融服務業(yè)對外開放步伐加快,眾多外資金融機構(gòu)紛紛落戶上海,上海已成為境內(nèi)外資金融機構(gòu)最集中的城市。我們支持上海率先開展合格境外有限合伙人(QFLP)外匯管理試點,吸引外資投向生物醫(yī)藥、信息技術等先導產(chǎn)業(yè)。支持163家跨國公司在滬設立資金池,集中外債額度2300多億美元、境外放款額度700多億美元,企業(yè)全球資金管理效能不斷提升。
三是金融服務實體經(jīng)濟能力大幅增強。近年來,上海積極支持構(gòu)建新發(fā)展格局,有力服務企業(yè)“引進來”“走出去”。金融中心和科創(chuàng)中心聯(lián)動效應日益增強,高新技術企業(yè)跨境融資便利化等一批外匯管理創(chuàng)新政策在上海先行先試。國際聯(lián)通交流持續(xù)擴大,外籍來華人員外匯服務、外籍人才用匯更加便利,目前上海轄內(nèi)特許機構(gòu)可兌換幣種已達50種,涵蓋多數(shù)共建“一帶一路”國家,今年以來外籍來滬人員兌換外幣人數(shù)、筆數(shù)、金額均同比增長了4倍以上。企業(yè)匯率風險管理服務體系更加成熟,今年以來上海企業(yè)外匯套保比率達到35.7%,創(chuàng)歷史最高水平。
女士們,先生們!
當前,世界經(jīng)濟發(fā)展仍然面臨許多挑戰(zhàn)。支持和服務好上海國際金融中心建設,以高水平開放促進深層次改革、推動高質(zhì)量發(fā)展,既是金融部門落實黨中央精神的必然要求,也將為世界經(jīng)濟開放發(fā)展注入中國力量。我們將以更大的決心和力度,堅定不移推動金融高水平開放,主動對接高標準國際經(jīng)貿(mào)規(guī)則,加大制度型開放力度,支持上海國際金融中心邁向更高能級,也希望上海的探索能夠為全局積累更多經(jīng)驗。
一是提升資本項目開放質(zhì)量,為吸引更多外資金融機構(gòu)和長期資本來華展業(yè)興業(yè)營造良好環(huán)境。加快推進金融市場互聯(lián)互通,便利境外投資者參與境內(nèi)證券投資,我們正在修訂相關資金管理規(guī)定,進一步簡化和完善合格境外機構(gòu)投資者(QFII/RQFII)資金管理,支持壯大耐心資本;支持境內(nèi)機構(gòu)開展跨境投資,近期已向53家合格境內(nèi)機構(gòu)投資者(QDII)發(fā)放額度合計22.7億美元,著力滿足居民境外投資合理需求。借鑒國際財資中心經(jīng)驗,研究完善本外幣一體化資金池政策,支持跨國公司在滬設立全球或區(qū)域資金管理中心。立足全球資產(chǎn)管理中心建設,推進股權投資基金跨境投資業(yè)務規(guī)范發(fā)展,支持中國外匯交易中心強化金融基礎設施功能和對外服務能力,支持上海高水平建設國際金融資產(chǎn)交易平臺。
二是提升貿(mào)易投資合作質(zhì)量和水平,加強對上海“五個中心”建設金融支持。圍繞做好金融“五篇大文章”強化外匯服務,促進跨境貿(mào)易投資外匯便利化,增強經(jīng)營主體獲得外匯服務的便利度、滿足感,更好支持上海國際經(jīng)濟中心、國際航運中心和國際貿(mào)易中心聯(lián)動建設。拓展科創(chuàng)企業(yè)跨境融資,更好服務跨境資本進入退出科技企業(yè)全生命周期,支持上海建設具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心。
三是充分發(fā)揮上海龍頭帶動作用,推進更大區(qū)域范圍內(nèi)的高層次協(xié)同開放。鼓勵上海依托跨境貿(mào)易投資高水平開放試點、銀行外匯展業(yè)改革與盡職免責等政策,探索“越誠信、越便利”的外匯管理模式。有序?qū)⑸虾5母咚介_放政策復制推廣至長三角乃至全國范圍,支持長三角一體化發(fā)展取得更大突破,塑造更高水平開放型經(jīng)濟新優(yōu)勢。
四是統(tǒng)籌金融開放和安全,為上海金融資源集聚和輻射的連續(xù)性可持續(xù)性提供保障。提升開放監(jiān)管能力和風險防控能力,加強外匯市場“宏觀審慎+微觀監(jiān)管”兩位一體管理,深入?yún)⑴c國際金融協(xié)調(diào)合作和全球金融治理,防范風險跨區(qū)域、跨市場、跨境傳遞共振,推動高質(zhì)量發(fā)展和高水平安全良性互動。
女士們,先生們!
習近平總書記強調(diào),上海建設國際金融中心目標正確、步伐穩(wěn)健、前景光明。讓我們秉持開放合作理念,不斷開創(chuàng)上海國際金融中心建設新局面,共同為以金融高質(zhì)量發(fā)展推動世界經(jīng)濟增長作出更大貢獻。最后,預祝本次論壇取得圓滿成功!
謝謝!